Paula está recuperada e, agora sim, o bebé está pronto para nascer. João V e Francisco envolvem‐se numa intensa luta de espadas. O rei vence. Decide não desterrar Francisco, confessando a Corte Real que o prefere manter perto, apesar de saber que o infante não desistirá. Manuel sai de Portugal com dinheiro que o rei lhe deu e com Graciela, traindo Francisco.