Corren rumores de un posible casamiento del rey de Inglaterra con Juana la Beltraneja. Fernando sospecha que el promotor de semejante idea ha sido el Marqués de Villena. Cabrera habla con Pacheco durante una cacería y descarta que sea él el instigador, pero escucha de su boca la preocupación de los nobles de Castilla por la sucesión y su negativa a aceptar que Fernando gobierne en lugar de su hija.